Tekstit

Featured post

Vertaislainojen riskit ovat pääosin hallittavissa

Kuva
Vertaislainoista on aika vähän kokemuksia blogeissa - vielä vähemmän mitään tilastollisesti luotettavaa. Toki löytyy niitä "kerran kokeilin ja menetin kaikki rahani". Mutta jos totuus olisi noin ruma, miksi niitä palveluita on niin paljon ja miksi niillä on niin paljon asiakkaita?

Yleisin selitys on se, että palvelut houkuttelevat sijoittajia suurilla koroilla, mutta luottotappiot tulevat niin korkeiksi, että sijoittaja jää lopulta tappiolle ja luopuu vertaislainoista. Kirjoitin jo aiemmin vertaislainoista ja kerroin tuottoni olevan noin 20%. Tuosta on vasta kolme kuukautta, mutta siinäkin ajassa ymmärrykseni tästä markkinasta on jälleen kasvanut. Teen tämän blogipostisarjan päätteeksi vielä päivityksen yli 100 000 euron vertaislainasalkustani. Mikäli haluat, että vastaan johonkin tiettyyn kysymkseen siinä, laitahan kyssäriä kommenttikenttään.

Jos jaksat seurata:

opit mitä riskejä vertaislainoissa onpääset funtsimaan kanssani vertaislainaamisen eettisiä puoliaopit paljonko v…

Miten suojaudun karhumarkkinalta arvo-osakkeisiin sijoittamalla

Kuva
Blogosfäärissä käydään melko kiivasta keskustelua siitä, mitä pitäisi tai ei pitäisi tehdä nykyisessä tilanteessa. Äänekkäimmät idealistit ovat sitä mieltä, että asian suhteen ei kannata tehdä yhtään mitään. Porskuttaa vain suhdanteiden yli arvostustasoihin katsomatta.

Tämä voi olla varsin toimivakin ratkaisu monelle indeksisijoittajalle. Jos meinaa pysyä omassa sijoitusstrategiassaan, voi olla vaikea saada höntyilylle riittävää korvausta, vaikka vaihtaisi kalliin markkinan halvempaan. Toisaalta, juuri indeksisijoittajat laittavat varansa kalliisiin osakkeisiin, joiden arvolla on mahdollisesti muita isompi laskupotentiaali.

Itse uskon vahvasti että jotakin voi tehdä, riippuen kuitenkin siitä millainen salkku on tänään. Osakkeita parempia sijoituskohteita on todella vaikea löytää, vaikka karhumarkkinat jännittäisivätkin. Mutta entäpä jos salkkuun hankkisikin arvo-osakkeita? Arvosijoittamisen sukulainen on myös laatusijoittaminen, jota myös suositellaan nykyhetkessä.
"Toisin kuin a…

Tavoite ja toteuma toukokuussa 2017

Kuva
Riippuu toki hirveän paljon tulevasta taloussyklistä, mutta on melko epätodennäköistä, että ennen 40-vuotissynttäreitäni olisi miljoonaa nettovarallisuutta. Tällä hetkellä uskon kuitenkin saavuttavani tuon rajan ennen 42-vuotissynttäreitäni. Niihin on vielä 8½ vuotta aikaa. Toki se edellyttäisi, että jaksan motivoitua työnteosta koko tuona aikana. Iso edellytys, vaikka tällä hetkellä onkin aika hauskaa.

Lueskelin tuossa erästä parhaimmista, eli Mad Fientistiä. Hän mainitsee, että turvallinen varojen kulutusaste on 4%. Jos otan nykyisen kulutukseni, noin 1800 € kuukaudessa, vastaa se vaadittavana sijoitusvarallisuutena 770 000 € (huom, muista pääomavero). Asunto mukaanlukien tuo on todennäköisesti lähellä 870 000 €. Tuntuu aivan uskomattomalta. En ehdi edes tuohon ennen 40-vuotissyntymäpäiviäni. Noinko paljon sitä tarvitsee nykyisen elämänlaadun ylläpitoon?

Tarkistin asian vielä omalta taloudellinen riippumattomuus -laskurilta ja kyllä (vihreä käyrä), samaa suuruusluokkaa sekin puhuu.

Vertailu: paras osakevälittäjä ei ole Nordnet. Vai onko sittenkin?

Kuva
Olet siis saanut säästettyä sukanvarteen vähän ja pohdit, minkä palvelun päälle kannattaa oma sijoitustulevaisuus rakentaa. Pysyäkö kivijalkapankin asiakkaana, ottaa se kaikkien käyttämä Nordnet, vai onko parempia vaihtoehtoja?

Oletko pohtinut sijoittamisen kustannuksia? En minäkään ollut, kunnes jenkkipörssiin listatun kulta-ETF:n ostaminen maksoi Nordealla muistaakseni 40 euroa, ja myyminen toiset mokoman. Sijoitin typeryyksissäni tuohon 1000 euroa, joka oli tuolloin iso siivu nettovarallisuudestani. Pelkät kaupankäyntikulut huomioiden aloitinkin siis heti 8% tappiolla.

Kaupankäyntikulut ovatkin yksi suurimmista syistä vertailla hieman osakevälittäjäpalveluita. Toki kulut eivät ole ainoa valintakriteeri. Toiminnallisuuksista kannattaa myös maksaa, sekä siitä, että palvelu sopii omiin tarpeisiin. Tässä muun muassa helppokäyttöisyys on suuressa roolissa. Halvin ei välttämättä aina ole se paras, jos sitä ei osaa käyttää. Pääsy tarvittaville markkinoille saattaa joskus muodostua karsiv…

Kulut haltuun täydellisesti Google Spreadsheetillä ja Power BI:llä

Kuva
Tein helmikuussa valistuneen arvauksen omista kuluistani. Silloin arvioin kulujeni olevan noin 1800 €. Aloin vuoden alusta rakentamaan itselleni täsmällisempää kuluseurantaa. Tällä hetkellä kuukausikulut ovat hyvinkin 1800 euroa, mutta hieman erilaiselta näyttää, kuin mitä ounastelin.

Autoilun kulut ovat pysyneet toistaiseksi paljon odotettua matalampana, johtuen laina-autoilusta. Tähän on tulossa kohta muutos, kun ostamme oman auton. Samalla toisaalta alkuvuodelle on mahtunut jo kolme ulkomaanmatkaa, joista yksi oli todella arvokas. Samalla tuli harrastettua mm. sukeltamista. Nämä varmasti tasoittuvat loppuvuodesta molemmat.

Kulujen seurantaan ei ole mitään kovin hyvää ratkaisua, ennenkuin PSD2-direktiivi astuu voimaan ja pankit avaavat rajapintansa. Tuon jälkeen tulee syntymään Mint:in kaltaisia palveluita eurooppaankin ja omien kulujen seurannan voi automatisoida. Todennäköisesti jopa ilmaiseksi - kunhan suostuu siihen, että sitten kaupitellaan kaikenlaista sijoitustuotetta. Mutta…

Henkivakuutus on vedonlyöntiä sen puolesta, että käy huonosti.

Kuva
Minut kutsui talvella tapaamiseen eräs erittäin hanakka puhelinmyyjä. Myyjä kertoi, että omat vakuutuksensa kannattaa kilpailuttaa jopa vuosittain. Miksipä ei. Oman taloutemme vakuutukset ovat tällä hetkellä melko kevyet: koti-, matka- ja sukellusvakuutus. Kilpailutettavia näistä on käytännössä koti- ja matkavakuutus, jotka ovat yhteensä kenties 280 euroa vuosittain. Kotivakuutukseen kuuluu oikeusturvavakuutus.

Säästäminen tuollaisesta summasta on aika vaikeaa. Päätin kuitenkin myöntyä tapaamiseen, koska myyntityö ei ole helppoa ja yritystä löytyi.

Keskustelun lopputuloksena koti- ja matkavakuutuksemme eivät laskisi prosenttia enempää. Näiden lisäksi pitäisi ottaa erillinen oikeusturvavakuutus, joka kasvattaisi vakuutustemme hintaa itseasiassa lähes kymmenisen prosenttia.

Mutta näistä emme tunnin tapaamisen aikana keskustelleet lainkaan. Sen sijaan keskustelu keskittyi uusien vakuutusten myyntiin: henki-, työkyvyttömyys- ja sairauskuluvakuutukseen.

Henkivakuutus

Kuollessani omaiseni s…

Vaihda jenkkiosakkeet halvempaan

Kuva
Montaa sijoittajaa tuntuu hirvittävän nykyiset ennätyksiä rikkovat osakehinnat. "Aiemmin näiltä arvostustasoilta on tultu lujaa alas", on yksi ajatus, joka tuntuu lietsovan pelkoa uudesta vastaavanlaisesta rysähdyksestä. Mutta muistakaamme: maailman talous kasvaa eksponentiaalisesti. On luonnollista, että uusia ennätyksiä tehdään. Arvostustasot tulee suhteuttaa tuloksentekokykyyn.



Ikävä kyllä, siitäkään ei pääse yli eikä ympäri, etteivätkö jenkkiosakkeet olisi kalliita suhdannekorjatulla PE-luvulla mitattuna. Vain kaksi kertaa historiassa Shillerin PE on ollut yhtä korkealla.

Korkeita arvostustasoja usein perustellaan matalilla koroilla. Omista ja vaurastu kirjoittaa hyvän vastineen tuolle väitteelle. Perustelussa unohdetaan matalan inflaation vaikutus odotettuihin tuottoihin. Taloudessa löydetään myös herkästi asioille syyt ilman vahvaa näyttöä. Toinen "toivotaan, toivotaan" selitys korkeille arvostustasoille on, että tuloksentekokyky ottaa vielä arvostuksen kiin…